Друзья с детства — сыновья бедняков Ахмет и Нури — вместе росли, учились, работали на фабрике. Они совместно издают журнал «Свет», направленный против колонизаторской политики иностранных капиталов и военных пактов. После первого же заключения в тюрьму пути друзей расходятся — Нури изменяет своим убеждениям и переходит в реакционную газету. Его жизнь теперь вне опасности, но радости и покоя нет. Между тем Ахмет, став одним из главных врагов реакционеров, привлекает на свою сторону все больше и больше патриотов.

На праздник к пионерам приезжает известный фокусник Ио-Кио, который дарит ребятам «волшебный» халат. Надев этот халат можно перенестись и в прошлое и в будущее. О том, какие невероятные приключения происходят со школьнкиами Рашидом и Зарифой, когда они надевали «волшебный» халат, и рассказывает фильм.

В Одессу, в наивной надежде получить компенсацию за принадлежащий ей до революции дом, приезжает мадам Жубер с внучкой Мадлен. Предприимчивые одесситы не хотят упустить возможность получить и свою выгоду…

Фильм о том, что и человек с физическими недостатками должен жить полной жизнью, быть мужественным и честным. На волейбольной площадке у моря пионеры играли в волейбол. Капитан проигравшей команды во всем обвинил судью — молодого паренька, который болел за эту команду, но не хотел поступить нечестно, подсудив ей. А лагерные шефы в качестве поощрения подарили судье бутсы, не зная о том, что у паренька, так горячо и справедливо судившего матч, парализованы ноги…