Фильм-автобиография, фильм-исповедь. Феллини, который никогда не любил давать интервью, на этот раз сам оглянулся на пройденный путь и поговорил о нём со зрителем. Вспомнил молодые годы, когда пришёл на студию начинающим журналистом, обозрел уже снятые им фильмы, пообщался с актёрами, с которыми работал на площадке. Почти документальная лента изящно балансирует на грани фантазии.

Главные герои не владеют своим рассудком. Их наваждение — луна, и однажды им кажется, что они ее изловили…